واصل زوج اليورو/الدولار الأمريكي نموه الضعيف طوال يوم الثلاثاء، مما لا يسمح بأي استنتاجات فنية واضحة. لقد قلت بالأمس إن صفقات الشراء وتوقعات نمو اليورو سيكون من الأفضل النظر فيها بعد الاستقرار فوق مستوى التصحيح 50.0% عند 1.1829. اليوم، تمكن الثيران من تحقيق هذا الاستقرار بصعوبة كبيرة، لكنه يثير شكوكًا قوية حول قدرة العملة الأوروبية على مواصلة الارتفاع في المستقبل القريب. ربما يساعد الخلفية الإخبارية اليوم الثيران.

تظل الصورة الموجية على الرسم البياني الساعي بسيطة. لم تكسر الموجة الهابطة الأخيرة القاع للموجة السابقة، بينما كسرت الموجة الصاعدة الأخيرة القمة السابقة. وبالتالي، يظل الاتجاه صعوديًا. أخذ الثيران استراحة قصيرة ضمن هجوم واسع النطاق ربما لم يكن ليحدث لولا دونالد ترامب. لقد أشعل ترامب الوضع في العالم وداخل الولايات المتحدة إلى أقصى حد، وتواصل الأسواق الرد بالهروب من العملة الأمريكية الخطرة ذات الآفاق الاقتصادية غير المؤكدة.

يوم الثلاثاء، كان الخلفية الإخبارية شبه غائبة، مما يفسر النشاط النسبي المنخفض للمتداولين. منذ اجتماع FOMC الأسبوع الماضي، ارتفع الدولار الأمريكي بمقدار 250 نقطة، ولكن على الأرجح لم يكن ذلك بسبب الاجتماع نفسه. في الأسبوع الماضي، علم السوق باسم رئيس FOMC الجديد - كيفن وورش. في الوقت الحالي، يمكن قول القليل جدًا عن وورش، حيث يهتم المتداولون بالآراء التي سيتبناها بشأن السياسة النقدية. سابقًا، كان وورش مؤيدًا لرفع أسعار الفائدة ولم يدعم برامج التحفيز الاقتصادي المختلفة. لكن ذلك كان في السابق، والآن هناك الرئيس دونالد ترامب، الذي يطالب بتخفيضات قصوى في أسعار الفائدة. فما الذي يجب أن يتوقعه السوق من وورش، الذي لم يصبح بعد رئيسًا للاحتياطي الفيدرالي؟ نظريًا، قد يلتزم وورش بسياسة متشددة نسبيًا - ولكن مقارنة بمن؟ جيروم باول أيضًا يلتزم بموقف متشدد إلى حد ما، وحتى نهاية ولايته، من غير المرجح أن ينفذ المنظم حتى تخفيفًا واحدًا. عامل دعم الدولار في شخص وورش مشكوك فيه للغاية.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، استقرت الزوجة تحت مستوى التصحيح 100.0% عند 1.1918 وانخفضت إلى مستوى 76.4% عند 1.1813. ارتداد الأسعار من مستوى 1.1813 سيسمح للمتداولين بتوقع انعكاس لصالح اليورو والعودة إلى مستوى 1.1918. الاستقرار تحت 1.1813 سيجعل من الممكن توقع استمرار الانخفاض نحو المستويات 1.1748 و1.1694. لا توجد تباينات ناشئة اليوم على أي مؤشر.

تقرير التزامات المتداولين (COT):

خلال الأسبوع الماضي من التقارير، قام اللاعبون المحترفون بفتح 15,101 مركز شراء طويل وإغلاق 5,338 مركز بيع قصير. لا يزال شعور مجموعة "غير التجارية" متفائلًا بفضل دونالد ترامب وسياساته، ويستمر في التعزيز مع مرور الوقت. يبلغ إجمالي عدد مراكز الشراء التي يحتفظ بها المضاربون الآن 290,000، بينما تصل مراكز البيع إلى 158,000. وهذا يمثل تقريبًا ضعف الميزة لصالح المشترين.

لمدة ثلاثة وثلاثين أسبوعًا متتاليًا، قام اللاعبون الكبار بتقليل مراكز البيع وزيادة مراكز الشراء. ثم بدأ إغلاق الحكومة، والآن نلاحظ نفس الصورة مرة أخرى: يواصل المتداولون المحترفون زيادة مراكز الشراء. تظل سياسات دونالد ترامب العامل الأكثر أهمية للمتداولين، حيث تخلق العديد من المشاكل التي سيكون لها عواقب طويلة الأمد وهيكلية للولايات المتحدة - على سبيل المثال، تدهور سوق العمل وتراجع السمعة العالمية. كما يخشى المتداولون فقدان استقلالية الاحتياطي الفيدرالي في عام 2026 وطموحات دونالد ترامب الجيوسياسية.

التقويم الاقتصادي للولايات المتحدة ومنطقة اليورو:

• منطقة اليورو – مؤشر مديري المشتريات للخدمات في ألمانيا (08:55 بالتوقيت العالمي)
• منطقة اليورو – مؤشر مديري المشتريات للخدمات (09:00 بالتوقيت العالمي)
• منطقة اليورو – مؤشر أسعار المستهلكين (10:00 بالتوقيت العالمي)
• الولايات المتحدة – تغيير التوظيف في ADP (13:15 بالتوقيت العالمي)
• الولايات المتحدة – مؤشر مديري المشتريات للخدمات ISM (15:00 بالتوقيت العالمي)

في الرابع من فبراير، يحتوي التقويم الاقتصادي على خمسة أحداث، يمكن اعتبار ثلاثة منها (الأخيرة) مهمة. قد يكون هناك تأثير للخلفية الإخبارية على معنويات السوق يوم الأربعاء في النصف الثاني من اليوم.

توقعات ونصائح التداول لزوج اليورو/الدولار الأمريكي:

كان من الممكن بيع الزوج بعد الإغلاق تحت مستوى 1.1945 على الرسم البياني الساعي، مع أهداف عند 1.1867 و1.1805. تم الوصول إلى كلا الهدفين. أشك في استمرار انخفاض اليورو. ستصبح مراكز الشراء ممكنة بعد الإغلاق فوق مستوى 1.1829 على الرسم البياني الساعي، مع أهداف عند 1.1888 و1.1963.

شبكات فيبوناتشي مرسومة من 1.1805–1.1578 على الرسم البياني الساعي ومن 1.1918–1.1471 على الرسم البياني لأربع ساعات.