تحليل زوج اليورو/الدولار الأمريكي على إطار الخمس دقائق

فشل زوج العملات EUR/USD في الحفاظ على زخمه الصعودي يوم الأربعاء، إذ تراجع الشعور الإيجابي بالكامل بفعل العوامل الجيوسياسية. وللأسف، نجد أنفسنا نناقش الجغرافيا السياسية بدلاً من الاقتصاد، إذ باتت التقارير والبيانات الاقتصادية ذات تأثير محدود على أسعار صرف الدولار أو الجنيه الإسترليني. وكما أشرنا سابقًا، تدهور المشهد الجيوسياسي من جديد بحلول منتصف الأسبوع، وأدركت الأسواق أنه لا حديث في الوقت الراهن عن نهاية وشيكة للصراع في الشرق الأوسط. قد يدعو Trump إلى إنهاء الصراع، لكن هذا لا يعني التوصل إلى اتفاق سلام مع إيران، أو إعادة فتح مضيق هرمز، أو توقف طهران عن استهداف القواعد الأميركية وكل حلفائها في المنطقة. وعلى سبيل المثال، هاجمت إيران الليلة الماضية سفنًا في الإمارات العربية المتحدة وألحقت بها أضرارًا، ولم تقتصر الأهداف على المرافق العسكرية أو الصناعية فحسب. ونتيجة لذلك، تجدد الإقبال على الدولار الأميركي كملاذ آمن في ظل غياب تطورات إيجابية في الشرق الأوسط.

من منظور فني، لم يتحول الاتجاه الهابط بعد إلى اتجاه صاعد. فلم يتم اختراق خط Senkou Span B، كما أن المنطقة حول 1.1657–1.1666 لم تسمح لليورو بالتحرك صعودًا بشكل أكبر. وإذا ظلت التوترات الجيوسياسية على حدّتها الحالية، فمن الممكن أن يواصل الدولار ارتفاعه في تناقض مع الصورة الفنية والأساسية والاقتصادية الكلية. بعبارة أخرى، تتصدر الجغرافيا السياسية المشهد حاليًا.

على الإطار الزمني لخمس دقائق، ظهرت عدة إشارات تداول أمس. وخلال الجلسة الأميركية، صدر تقرير التضخم، لكنه لم يؤدِّ إلا إلى إرباك المتداولين. ففي حين ظل التضخم دون تغيير، تراجع الدولار مؤقتًا أمام سلة من العملات قبل أن يعود إلى مساره الصاعد. وبناءً على ذلك، لم توفر سوى ثلاث إشارات من أصل أربع فرصًا لتحقيق أرباح، ما جعل الاستفادة من تحركات السوق طوال اليوم أمرًا صعبًا.

تقرير COT

تاريخ أحدث تقرير COT هو 3 مارس. توضح الصورة على الإطار الزمني الأسبوعي أن صافي مراكز المتداولين غير التجاريين لا يزال "صعوديًا"، ومنذ أن تولى ترامب منصبه لولاية ثانية، لم يتعرض الدولار إلا للانخفاض. لا يمكننا الجزم بنسبة 100% بأن تراجع العملة الأميركية سيستمر، لكن التطورات الحالية تشير إلى أن هذا السيناريو ممكن.

لا نزال لا نرى عوامل أساسية من شأنها أن تعزز العملة الأوروبية، حتى في ظل الحرب في الشرق الأوسط. في المقابل، هناك الكثير من العوامل التي تدعم تراجع الدولار الأميركي. الاتجاه الهابط العالمي ما زال قائمًا، لكن ما مدى أهميته الآن، في ظل تحركات السعر خلال السنوات الثماني عشرة الماضية؟ منذ سبتمبر 2022، تكوَّن اتجاه صاعد جديد اخترق خط الاتجاه الهابط العالمي. وبالتالي، أصبح الطريق مفتوحًا لمزيد من الصعود.

يوضح تموضع الخطين الأحمر والأزرق للمؤشر استمرار الاتجاه الصعودي. وخلال أسبوع التقرير الأخير، انخفض عدد عقود الشراء لدى فئة "Non-commercial" بمقدار 300 عقد، في حين زاد عدد عقود البيع بمقدار 20,000 عقد. ونتيجة لذلك، تراجع صافي المركز خلال الأسبوع بمقدار 20,300 عقد.

تحليل EUR/USD على إطار الساعة 1H

على الإطار الزمني لكل ساعة، يظل زوج EUR/USD في اتجاه هابط في ظل الأحداث الجيوسياسية في الشرق الأوسط. لقد منحت تطورات الأوضاع في الشرق الأوسط المتداولين بعض الأمل في وقت سابق من الأسبوع، لكنها عادت مرة أخرى إلى واقع الحرب والتهديدات المتبادلة. لم يقم الدولار بعد بتحديث أعلى مستوياته السنوية، لكن في ضوء هذه التطورات قد يحدث ذلك قريبًا.

ليوم 12 مارس، نحدد مستويات التداول التالية: 1.1362، 1.1426، 1.1542، 1.1615-1.1625، 1.1657-1.1666، 1.1750-1.1760، 1.1830-1.1837، 1.1907-1.1922، 1.1971-1.1988، بالإضافة إلى خط Senkou Span B عند 1.1683 وخط Kijun-sen عند 1.1586. قد تتحرك خطوط مؤشر Ichimoku خلال اليوم، وهو ما يجب أخذه في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول. لا تنسَ وضع أمر إيقاف الخسارة عند نقطة التعادل إذا تحرك السعر في الاتجاه الصحيح بمقدار 15 نقطة. سيساعد ذلك في الحماية من الخسائر المحتملة إذا تبيّن أن الإشارة كانت خاطئة.

لا توجد يوم الجمعة تقارير أو أحداث مهمة مجدولة في كل من الاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة، لذلك ستعتمد تحركات الزوج اليوم مرة أخرى على العوامل الجيوسياسية.

توصيات التداول:

يُمكن للمتداولين يوم الجمعة النظر في صفقات بيع إذا استقر السعر دون مستوى 1.1542، مع استهداف مستوى 1.1426. ويمكن التفكير في صفقات شراء في حال حدوث ارتداد من مستوى 1.1542، مع استهداف 1.1615-1.1625 و1.1657-1.1666.

توضيحات للرسوم التوضيحية:

• مستويات الدعم والمقاومة السعرية – خطوط حمراء سميكة قد تنتهي الحركة حولها. ليست مصدرًا لإشارات التداول.
• خطا Kijun-sen وSenkou Span B – خطوط من مؤشر Ichimoku منقولة إلى الإطار الزمني لكل ساعة من الإطار الزمني لأربع ساعات. تمثل خطوطًا قوية.
• المستويات القصوى – خطوط حمراء رفيعة ارتد عنها السعر سابقًا. وهي مصادر لإشارات التداول.
• الخطوط الصفراء – خطوط اتجاه، قنوات اتجاه، وأي نماذج فنية أخرى.
• المؤشر 1 على مخططات COT – حجم صافي المركز لكل فئة من فئات المتداولين.